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隨著新能源汽車電驅(qū)動(dòng)系統(tǒng)集成化、高壓化加速,電驅(qū)動(dòng)系統(tǒng)的設(shè)計(jì)復(fù)雜度提升,會帶動(dòng)相關(guān)零部件的嵌塑件價(jià)值量上升,具體包括電源管理模塊的 BDU/PDU、 電壓轉(zhuǎn)換模塊的 DCDC/OBC,以及電機(jī)控制器等。并且,隨著新能源汽車智能化加速,連接器使用量以及耐壓性等訴求提升,單車價(jià)值量有望提升。
域控制器隨著座艙域、自動(dòng)駕駛域等電子電氣架構(gòu)的升級,對應(yīng)嵌塑件價(jià)值量也將增加。 根據(jù)乘聯(lián)會預(yù)測,新能源汽車整體銷量持續(xù)攀升,按照當(dāng)前增長態(tài)勢,預(yù)計(jì) 2025 年國內(nèi)新能源汽車銷量達(dá)到 1,276 萬輛。
并且,隨著消費(fèi)者對于新能源汽車動(dòng)力和操 控性的訴求提升,搭載前后雙電機(jī)的車型占比持續(xù)提升,預(yù)計(jì)雙電機(jī)車型滲透率有望從 2021 年的 10%提升至 2025 年 50%。根據(jù)測算,預(yù)計(jì) 2025 年國內(nèi)汽車電子嵌塑件的 市場規(guī)模約 2,158 億元,2021-2025 年的 CAGR 達(dá) 27.6%。
長期以來,國際大型汽車電子企業(yè)如博世、大陸、日本電裝、安波福、法雷奧等憑借在技術(shù)積累、經(jīng)驗(yàn)等方面的優(yōu)勢,在全球汽車電子市場份額中位居領(lǐng)先地位,其中以博世、大陸、日本電裝、安波福和法雷奧等企業(yè)為主。國內(nèi)涉及汽車電子控制裝 置和汽車電子設(shè)備制造的企業(yè)包括華域汽車、拓普集團(tuán)等。
目前國內(nèi)多家汽車電子企業(yè)客戶覆蓋國內(nèi)外知名車企。 汽車電子嵌塑件應(yīng)用領(lǐng)域存在差異,二級供應(yīng)商錯(cuò)位競爭。上游環(huán)節(jié)主要為原材 料供應(yīng)商和設(shè)備供應(yīng)商,提供鋼材、銅材、鋁材、塑膠等原材料和注塑機(jī)等生產(chǎn)設(shè)備;中游環(huán)節(jié)為嵌塑件生產(chǎn)企業(yè),主要市場參與者包括興瑞科技、合興股份、凱中精 密等,面向下游車企一級供應(yīng)商和整車廠提供各項(xiàng)汽車電子嵌塑件零組件。在中游環(huán) 節(jié)中,由于嵌塑件應(yīng)用領(lǐng)域存在差異,二級供應(yīng)商進(jìn)行錯(cuò)位競爭。