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產(chǎn)業(yè)新聞產(chǎn)業(yè)資訊產(chǎn)業(yè)投資產(chǎn)業(yè)數(shù)據(jù)產(chǎn)業(yè)科技產(chǎn)業(yè)政策
1、項(xiàng)目基本情況
本項(xiàng)目依托公司在大數(shù)據(jù)及人工智能領(lǐng)域方面的積累,通過引進(jìn)先進(jìn)軟硬件設(shè)備、擴(kuò)充研發(fā)團(tuán)隊(duì)、增加研發(fā)投入,以滿足終端客戶對(duì)量化投研產(chǎn)品日益多樣化、多元化的需求。通過本項(xiàng)目的實(shí)施,公司將持續(xù)加大在數(shù)字化基礎(chǔ)設(shè)施及應(yīng)用的創(chuàng)新研發(fā),從而優(yōu)化一站式端到端智能量化投研平臺(tái),以服務(wù)更多細(xì)分客戶群體。項(xiàng)目實(shí)施有利于充分發(fā)揮公司現(xiàn)有的技術(shù)優(yōu)勢及產(chǎn)品優(yōu)勢,鞏固公司在行業(yè)內(nèi)的市場地位和擴(kuò)大市場占有率,提高公司的盈利能力,為公司長期可持續(xù)發(fā)展打下堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。
2、項(xiàng)目實(shí)施的必要性
(1)有利于豐富產(chǎn)品適用場景,滿足市場需求
近年來,智能量化投研平臺(tái)憑借獨(dú)有的數(shù)據(jù)處理和分析優(yōu)勢,逐漸成為國內(nèi)新興的投資工具。在金融開放的發(fā)展大背景下,包括科創(chuàng)板成立,全面注冊(cè)制,廣期所成立,科創(chuàng)板做市,海外指數(shù)投資基金納入中國成分股都有量化投資發(fā)揮的空間,無論實(shí)在增強(qiáng)流動(dòng)性,激發(fā)中國資本市場活力,還是在大宗商品、外匯定價(jià)權(quán)方面,量化投資也發(fā)揮了重要作用。
隨著投資交易規(guī)模不斷增長、投資者資產(chǎn)配置需求增加,金融衍生品的種類會(huì)不斷增加,投資標(biāo)的的選擇會(huì)更加豐富。同時(shí)隨著數(shù)據(jù)規(guī)模和種類的增加,將產(chǎn)生更多新型量化投資場景。基于此背景,智能量化投研產(chǎn)品也需要不斷完善自身功能體系,擴(kuò)增適用場景,優(yōu)化產(chǎn)品功能,以適配愈發(fā)豐富的金融產(chǎn)品量化研究需求。
公司目前已有的智能量化投研一體化平臺(tái)主要支持股票業(yè)務(wù)和部分期貨業(yè)務(wù),但面對(duì)市場上不斷涌現(xiàn)的金融衍生品種類和數(shù)據(jù)類型,為保持競爭優(yōu)勢,公司需不斷更新研發(fā)方向,豐富產(chǎn)品功能,完善產(chǎn)品體系。產(chǎn)品應(yīng)用范圍需要擴(kuò)增至期貨、期權(quán)、金融債、跨境衍生品等多種金融標(biāo)的,才能滿足不同金融標(biāo)的選擇帶來的不同量化需求。
此外,為了解決目前海量數(shù)據(jù)對(duì)產(chǎn)品的算力要求,本項(xiàng)目將基于星環(huán)底層多模態(tài)大數(shù)據(jù)技術(shù)、時(shí)序數(shù)據(jù)庫,通過分布式量化算子加速、分布式投研一體化和異構(gòu)硬件加速等多種方案助力公司大幅提升量化回測性能。產(chǎn)品目前擁有的百 TB 級(jí)別分布式因子計(jì)算能力將升級(jí)到 PB 級(jí)別,為客戶量化研究提供堅(jiān)實(shí)的算力支撐,同時(shí)將原有時(shí)序模態(tài)的量化投研,擴(kuò)充到文本、圖像、音頻和視頻等多種模態(tài)量化投研技術(shù)方案研發(fā)迭代,以實(shí)現(xiàn)對(duì)金融產(chǎn)品不同量化投研開發(fā)需要,并提供全市場、全時(shí)段的研究支持。
(2)有利于升級(jí)產(chǎn)品功能,增強(qiáng)公司競爭力
智能量化投研平臺(tái)作為投資工具主要服務(wù)公募基金、私募基金、券商等金融機(jī)構(gòu),隨著金融機(jī)構(gòu)對(duì)投資研究的深入,投資模型復(fù)雜程度不斷提高,模型需要的數(shù)據(jù)類型愈發(fā)多模態(tài)化。除了簡單的結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù),模型更需要如圖片、新聞等大量非結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù)納入投資模型,作為動(dòng)態(tài)優(yōu)化投資組合的重要依據(jù)。在此背景下,量化投研產(chǎn)品需要提高產(chǎn)品性能,加強(qiáng)數(shù)據(jù)處理能力,從而實(shí)現(xiàn)多模量化的功能。
公司目前智能量化投研一體化平臺(tái)基于分布式時(shí)序數(shù)據(jù)庫,從基礎(chǔ)的分布式簡單 SQL 計(jì)算,拓展至 Python、C++多接口等高頻庫內(nèi)因子計(jì)算,并行量化回測性能優(yōu)化,以及大規(guī)模計(jì)算可靠性進(jìn)一步提升。此外,現(xiàn)有量化投研一體化平臺(tái)在文本數(shù)據(jù)量化研究中基于自然語言處理技術(shù)實(shí)現(xiàn)了文本類數(shù)據(jù)的獲取\處理與分析,而得益于近年來與財(cái)聯(lián)社等戰(zhàn)略伙伴合作,公司實(shí)現(xiàn)了一定較高質(zhì)量的金融語料的積累。
與此同時(shí),公司近年在圖數(shù)據(jù)庫、圖挖掘、圖計(jì)算以及大語言模型等重要新興技術(shù)的投入、研發(fā)與發(fā)展,均為后續(xù)發(fā)展多模態(tài)量化應(yīng)用落地做出重要鋪墊。在此基礎(chǔ)上,公司將以目前的圖數(shù)據(jù)庫、向量數(shù)據(jù)庫、自然語言處理、分布式計(jì)算、高性能回測框架等較成熟的技術(shù)為基礎(chǔ),持續(xù)進(jìn)行金融領(lǐng)域的大語言模型、知識(shí)圖譜等新興技術(shù)的研發(fā)升級(jí),以實(shí)現(xiàn)“自然語言-事件邏輯推理與分析”、“大模型-投研邏輯文本生成”、“衛(wèi)星圖像結(jié)構(gòu)化計(jì)算”等功能,從而提升對(duì)表格類、自然語言類、圖片類和衛(wèi)星數(shù)據(jù)等多模態(tài)數(shù)據(jù)的處理與分析能力,實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品性能與功能的進(jìn)一步提升與增加,為金融市場的量化發(fā)展提供更多創(chuàng)新性與可能性,擴(kuò)展新一輪的量化投研圖景,為整體行業(yè)降本增效。
(3)有利于培養(yǎng)招募研發(fā)人才,提升公司軟件開發(fā)能力
軟件對(duì)持續(xù)研發(fā)及創(chuàng)新能力均有著非常高的要求,屬于典型的人才密集和技術(shù)密集型行業(yè),加強(qiáng)研發(fā)是行業(yè)內(nèi)企業(yè)生存和發(fā)展的根本。公司作為國內(nèi)基礎(chǔ)軟件行業(yè)領(lǐng)軍者之一,通過持續(xù)研發(fā)投入,已經(jīng)形成了一站式大數(shù)據(jù)基礎(chǔ)平臺(tái) TDH、分布式分析型數(shù)據(jù)庫 ArgoDB 及交易型數(shù)據(jù)庫 KunDB 在內(nèi)的一系列基礎(chǔ)軟件。但隨著公司金融領(lǐng)域相關(guān)業(yè)務(wù)的不斷增長,對(duì)量化投研等金融專業(yè)領(lǐng)域的各類軟件需求的不斷提高,公司現(xiàn)有的研發(fā)能力和人才規(guī)模已經(jīng)難以滿足公司未來發(fā)展的需求。
本項(xiàng)目在推動(dòng)量化投研產(chǎn)品升級(jí)的同時(shí),還將幫助公司從多個(gè)方面實(shí)現(xiàn)研發(fā)能力的增強(qiáng)。首先,公司將招募一批同時(shí)擁有金融領(lǐng)域和科技領(lǐng)域復(fù)合型背景的研發(fā)人才,優(yōu)化研發(fā)團(tuán)隊(duì)人員配置,提高研發(fā)效率。此外,本項(xiàng)目將持續(xù)開展涉及各類 SaaS級(jí)金融軟件開發(fā)工作的基礎(chǔ)性研究和具有共性的關(guān)鍵技術(shù)研究,進(jìn)一步提高數(shù)據(jù)收集、數(shù)據(jù)分析、數(shù)據(jù)處理等支撐應(yīng)用軟件創(chuàng)新所需的技術(shù)。
并且不斷優(yōu)化支持金融級(jí)軟件開發(fā)組織架構(gòu)組成,構(gòu)建滿足高效研發(fā),敏捷迭代的適應(yīng)市場化發(fā)展的專業(yè)產(chǎn)品事業(yè)團(tuán)隊(duì)的建設(shè)。本項(xiàng)目在應(yīng)對(duì)市場對(duì)高性能量化投研產(chǎn)品需求的不斷提高的背景下,對(duì)公司現(xiàn)有金融軟件開發(fā)能力的進(jìn)一步補(bǔ)充,實(shí)現(xiàn)從 PaaS 級(jí)軟件到 SaaS級(jí)軟件研發(fā)生態(tài)構(gòu)建,從而鞏固和加強(qiáng)公司開發(fā)技術(shù)、提升自主研發(fā)能力。
3、項(xiàng)目實(shí)施的可行性
(1)國家產(chǎn)業(yè)政策大力支持為本項(xiàng)目提供了堅(jiān)實(shí)的政策基礎(chǔ)
公司提供的量化投研產(chǎn)品屬于金融數(shù)字化產(chǎn)品,近年來國家政策持續(xù)推進(jìn)各類產(chǎn)業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型,在數(shù)據(jù)庫、高性能數(shù)據(jù)研發(fā)存儲(chǔ)技術(shù)、數(shù)字經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)設(shè)施方面都給予明確的方向和支持,推動(dòng)金融和另類數(shù)據(jù)在投資領(lǐng)域的發(fā)展,同時(shí)推進(jìn)未來數(shù)據(jù)覆蓋面和質(zhì)量進(jìn)一步提升。
2023 年 3 月,中國證券業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布《網(wǎng)絡(luò)和信息安全三年提升計(jì)劃(2023-2025)》征求意見稿,指出有條件的券商積極推進(jìn)新一代核心系統(tǒng)的建設(shè),開展核心系統(tǒng)技術(shù)架構(gòu)轉(zhuǎn)型升級(jí)工作。
2022 年 1 月,中國銀行保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)發(fā)布《關(guān)于銀行業(yè)保險(xiǎn)業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型的指導(dǎo)意見》,提出要提升金融市場交易業(yè)務(wù)數(shù)字化水平,加強(qiáng)線上交易平臺(tái)建設(shè),建立前、中、后臺(tái)協(xié)同的數(shù)字化交易管理體系,有效提升投資交易效率和風(fēng)險(xiǎn)管理水平。
2021 年 11 月,工業(yè)和信息化部發(fā)布《“十四五”大數(shù)據(jù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃》,指出要強(qiáng)化大數(shù)據(jù)在信息消費(fèi)、金融科技等領(lǐng)域應(yīng)用,推廣精準(zhǔn)畫像、智能推介等新模式,推動(dòng)商業(yè)模式創(chuàng)新,提出要打造服務(wù)政府、服務(wù)社會(huì)、服務(wù)企業(yè)的成熟應(yīng)用場景,以數(shù)據(jù)創(chuàng)新帶動(dòng)管理創(chuàng)新和模式創(chuàng)新,促進(jìn)金融科技等蓬勃發(fā)展。
國家產(chǎn)業(yè)政策大力支持,為金融領(lǐng)域數(shù)字化的快速發(fā)展創(chuàng)造了良好的產(chǎn)業(yè)政策環(huán)境,也為本項(xiàng)目的實(shí)施提供了切實(shí)的保障。
(2)不斷增長的下游市場需求為本項(xiàng)目的順利實(shí)施提供了廣闊的市場空間
智能量化投研平臺(tái)主要服務(wù)于公募基金、私募基金、券商以及機(jī)構(gòu)內(nèi)投資研究相關(guān)部門,其市場發(fā)展動(dòng)力主要來源于量化交易市場的快速發(fā)展和 IT 資金投入的增大。量化交易市場方面,隨著投資者對(duì)量化的認(rèn)知不斷提高以及公募基金規(guī)模持續(xù)擴(kuò)張,公募量化基金已成為主流的投資選擇之一,量化基金占公募基金的規(guī)模占比持續(xù)增長,同時(shí)私募量化投資基金規(guī)模和數(shù)量也在不斷增長。
隨著用戶和交易體量的迅速增長,以及交易品種增加和市場改革的深入,以人工智能、區(qū)塊鏈、云計(jì)算和大數(shù)據(jù)等為代表的數(shù)字技術(shù)在金融行業(yè)的應(yīng)用場景中正在產(chǎn)生變革,新技術(shù)也將帶來更龐大的量化交易體量和市場規(guī)模。IT 資金投入方面,市場對(duì)數(shù)據(jù)整理、決策分析和行情交易等綜合服務(wù)需求日益上升,行業(yè)的產(chǎn)品類型日趨增多,市場投資者在 IT 的投入也持續(xù)增長,量化投研平臺(tái)作為開展量化投資交易的基礎(chǔ)工具,投資者對(duì)此的投入也在不斷加大。
(3)公司長期深耕金融領(lǐng)域,有利于項(xiàng)目產(chǎn)品后續(xù)的推廣銷售
公司長期以來深耕金融領(lǐng)域,在金融領(lǐng)域內(nèi)已經(jīng)取得一定的市場份額,具有服務(wù)大量金融行業(yè)客戶的經(jīng)驗(yàn)。目前國內(nèi)多家銀行、券商、基金等金融機(jī)構(gòu)已采購公司產(chǎn)品及服務(wù),公司已助力多個(gè)客戶實(shí)現(xiàn)了分析場景中部分關(guān)鍵系統(tǒng)的國產(chǎn)替代。公司在金融行業(yè)的代表性客戶包括中國銀行、浦發(fā)銀行、浙江農(nóng)村商業(yè)聯(lián)合銀行等。
具體到量化投研產(chǎn)品上,公司目前已在包括申萬宏源證券、中信證券、中金公司等多家知名證券公司實(shí)現(xiàn)了項(xiàng)目簽約落地,還有多家客戶正處于試用選型階段。未來隨著產(chǎn)品功能的提升和產(chǎn)品營銷推廣力度的加大,公司的量化投研產(chǎn)品客戶數(shù)量有望得到較為明顯的增長。
(4)雄厚的技術(shù)積累和優(yōu)秀的人才隊(duì)伍為本項(xiàng)目的順利實(shí)施提供了全面的技術(shù)和人力資源保障
大數(shù)據(jù)軟件產(chǎn)品具備技術(shù)壁壘高、研發(fā)周期長、研發(fā)投入大等特點(diǎn),需要大量的時(shí)間、資金和研發(fā)人員投入。因此,技術(shù)積累和優(yōu)秀的人才隊(duì)伍無疑是項(xiàng)目順利實(shí)施的必要條件。
公司是國內(nèi)較早專注于大數(shù)據(jù)基礎(chǔ)軟件研發(fā)的公司,自主研發(fā)的大數(shù)據(jù)基礎(chǔ)平臺(tái)、分布式分析型數(shù)據(jù)庫已達(dá)到業(yè)界先進(jìn)水平。
自成立以來,公司已獲得眾多第三方國際權(quán)威機(jī)構(gòu)高度評(píng)價(jià)。公司憑借“多模智能量化投研產(chǎn)品 TransChaos”在由中國通信學(xué)會(huì)特別指導(dǎo)、中國通信學(xué)會(huì)金融科技與數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展專家委員會(huì)、上海金融業(yè)聯(lián)合會(huì)上海市銀行同業(yè)公會(huì)、華東師范大學(xué)等單位聯(lián)合主辦的“2023中國金融科技創(chuàng)新與應(yīng)用外灘高峰論壇暨第三屆長三角金融科技創(chuàng)新與應(yīng)用全球大賽總決賽”中,榮獲“中國金融科技·最佳供應(yīng)商獎(jiǎng)”,充分證明了公司在智能量化投研領(lǐng)域的豐富積累。
公司團(tuán)隊(duì)核心管理層深耕金融科技領(lǐng)域,擁有豐富的相關(guān)領(lǐng)域經(jīng)驗(yàn),相關(guān)人員曾參與過國家級(jí)大數(shù)據(jù)人工智能項(xiàng)目,擁有多家頭部金融機(jī)構(gòu)人工智能平臺(tái)建設(shè)經(jīng)驗(yàn),為團(tuán)隊(duì)奠定堅(jiān)實(shí)的研發(fā)實(shí)力基礎(chǔ)。同時(shí)團(tuán)隊(duì)研發(fā)人員在金融領(lǐng)域也積累了豐富的經(jīng)驗(yàn),可結(jié)合新興前沿技術(shù)和基于實(shí)際業(yè)務(wù)需求進(jìn)行應(yīng)用層面的開發(fā),對(duì)智能量化產(chǎn)品的市場需求和行業(yè)發(fā)展趨勢把握精準(zhǔn),使公司開發(fā)的新模塊能夠迅速投向市場并受到客戶的肯定,完成高質(zhì)量交付。
4、項(xiàng)目投資概況
本項(xiàng)目投資金額共計(jì) 25,906.46 萬元,主要建設(shè)內(nèi)容包括 TransChaos 智能事件驅(qū)動(dòng)量化引擎、TransMatrix 投研一體化平臺(tái)、高性能實(shí)時(shí)計(jì)算的研發(fā)等。
5、實(shí)施主體和項(xiàng)目選址
本項(xiàng)目實(shí)施主體為星環(huán)信息科技(上海)股份有限公司,項(xiàng)目實(shí)施地點(diǎn)位于上海市。項(xiàng)目將先行在公司租賃的辦公場地實(shí)施,待本次募集資金投資建設(shè)的研發(fā)及運(yùn)營中心投入使用后搬遷至該地實(shí)施。
6、項(xiàng)目實(shí)施進(jìn)度
本項(xiàng)目計(jì)劃建設(shè)期為 60 個(gè)月。
7、項(xiàng)目涉及報(bào)批事項(xiàng)
截止本報(bào)告發(fā)布日,本項(xiàng)目備案手續(xù)正在準(zhǔn)備過程中。
本項(xiàng)目不同于常規(guī)生產(chǎn)性項(xiàng)目,不存在廢氣、廢水、廢渣等工業(yè)污染物,不屬于根據(jù)《中華人民共和國環(huán)境影響評(píng)價(jià)法》和《建設(shè)項(xiàng)目環(huán)境影響評(píng)價(jià)分類管理名錄》等相關(guān)法律法規(guī)需要進(jìn)行環(huán)境影響評(píng)價(jià)的建設(shè)項(xiàng)目。因此,本項(xiàng)目無需進(jìn)行項(xiàng)目環(huán)境影響評(píng)價(jià),亦不需要取得環(huán)保主管部門對(duì)項(xiàng)目的審批文件。